Kombinierte Handelssignale

Ich handele mit einem vollständig automatisierten Ansatz, bei dem alle Signale von proprietären Handelsstrategien generiert werden. Allerdings habe ich vor kurzem ein anspruchsvolles Problem: Stellen Sie sich vor, wir haben 3 Strategien, die alle 5 Rückkehr jährlich mit der gleichen Volatilität und sie selten miteinander Handel. Die Frage ist, wie man die bestmögliche Nutzung von Kapital, um die Portfolio-Renditen zu maximieren. A. Der naive Ansatz ist, 1/3 des Bargeldes jeder Strategie zuzuteilen, und wir werden am Ende mit 1/3 5 1/3 5 1/3 5 5. Dies ist effektiv der gewichtete Durchschnittsansatz. Es hat den Vorteil der Diversifizierung, aber das Geld ist zweifellos ineffizient genutzt. Dies ist in der Tat die niedrigere Bindung der Portfolio-Renditen. B. Ein anderer Ansatz besteht darin, zu versuchen, das Risikokapital unter den 3 Strategien in einer effizienten Weise zu teilen. Im Idealfall, wenn sie nie miteinander Handel und wir sind die Zuteilung der vollen Kapital für jede Strategie sollte ein Signal setzt, dann werden wir am Ende der oberen Rendite, die 5 3 15 für das gesamte Portfolio ist. In Wirklichkeit haben 3 Strategien tendenziell Trades, die zusammen aufstellen. Was ist Ihrer Meinung nach die optimale Lösung für eine maximale Kapitalnutzung? Svisstack ist ein guter Ausgangspunkt für die Diskussion. Nun, ich werde meine Fragen auf der Grundlage seiner Antwort zu verfeinern: Wie die Signale effizient kombinieren, wenn es N-Strategien sind, sollen wir Kapital investiert investiert, während die Gewichtung jeder Strategie durch ihre Leistung Welche Art von Strategien, wenn kombiniert, können maximale Vorteile bieten Werden wir zwei Strategien kombinieren, die beide auf einer ähnlichen Hypothese, einer ähnlichen Halteperiode oder zwei Strategien basieren, die selten unabhängig von anderen Eigenschaften gehandelt werden. Ist es klug, 2 Strategien zu kombinieren, die auf verschiedene Vermögenswerte gehandelt werden 3-Strategien. Das optimale Szenario sollte das gesamte verfügbare Kapital für 3 Strategien nutzen, so dass, wenn nur 1 Strategie Handel dann mit allen verfügbaren Kapitals, beim zweiten Versuch, Handel zu schaffen, während zunächst alle Kapital genommen, dann die Hälfte des Kapitals kann von 1 Strategie auf 2 zu bewegen Strategie Trades oder 2strategy warten Release-Kapital aus 1 Strategie. Wenn dritte Strategie versuchen, in dann gleich zu erhalten, sollte warten, bis Kapitalfreigabe oder Kapitalzuteilung aus 1 und 2-Strategie sollte verschoben werden, um dritte Strategie-Trades im richtigen Verhältnis zu decken. In Ihrem Szenario, wenn 3 Strategien dieselbe Performance-Schätzung haben, sollte das Kapital in jedem Augenblick gleichmäßig zwischen aktiven (Handels-) Strategien gespuckt werden. I39ve wies auf einen Ansatz hin, der die Kovarianz der Strategien39, die Stärke der Handelssignale sowie die eigene Risikobereitschaft berücksichtigt. Das ist alles gut getretener Boden. Die nächste Stufe ist die stochastische Kontrolle. Aber wenn Sie wollen rund um reden über manuell Mixing und Matching-Strategien, Ich schätze, dass 39s Ihr Vorrecht. Ndash experquisite Jun 26 14 at 2:41 Hi experquisite, don39t erhalten Sie mich falsch. Ihre Antwort ist sehr nützlich, aber nur nicht geeignet für meine eigene Anwendung. I39m Handel diese in ziemlich kurzer Zeit Horizont, also bevorzuge ich Methoden, die einfach und robust sind. Framework wie Black-Litterman-Modell ist natürlich nützlich, aber bisher habe ich nicht gefunden, Wege zu integrieren sie auf eine zeit-effiziente Weise in Live-Trading. Lassen Sie mich lesen Sie die Links, die Sie auch. Ndash Simon Jun 26 14 um 3: 19Kombination Trend-Following und Countertrend Indikatoren Eines der ältesten Spuren im Handel ist, dass der Trend ist dein Freund. Dies hat sich zu einem alten Sprichwort vor allem durch die Tatsache, dass es wahr ist. Da der Trend die vorherrschende Richtung der Preisaktion für eine gegebene handelbare Sicherheit definiert, solange der Trend anhält, kann mehr Geld geleistet werden, indem man mit dem gegenwärtigen Trend geht, als indem man dagegen kämpft. Dennoch ist es ein natürlicher menschlicher Instinkt, zu dem niedrigsten Preis kaufen und am höchsten Preis verkaufen zu wollen. Der einzige Weg, dies auf den Finanzmärkten zu tun ist, versuchen, den Boden zu kaufen und verkaufen die Spitze, die per Definition ist ein countertrend Ansatz für den Handel. (Schauen Sie sich einige gemeinsame technische Indikatoren in 7 Tools Of The Trade.) Jeder Handelstag der Kampf zwischen denjenigen, die versuchen, kaufen oder verkaufen in einem etablierten Trend und die versuchen, in der Nähe von einem niedrigen kaufen und verkaufen in der Nähe von einem hohen spielt. Beide Arten von Händlern haben sehr überzeugende Argumente, warum ihr Ansatz überlegen ist. Interessanterweise, auf lange Sicht, einer der besten Ansätze könnte nur verschmelzen diese beiden scheinbar disparaten Methoden zusammen. Oft ist die einfache Lösung die beste. Ein kombinierter Ansatz Der Schlüssel zur erfolgreichen Kombination von Trend - und Countertrend-Techniken ist zweifach: Identifizieren Sie eine Methode, die einen vernünftig guten Job macht, den längerfristigen Trend zu identifizieren Identifizieren Sie eine Countertrend-Methode, die einen guten Job macht, Pullbacks längerfristig hervorzuheben Trend Während der Suche nach einem optimalen Ansatz kann einige Zeit und Mühe, Hervorhebung der potenziellen Nutzen dieses Konzept kann mit einigen sehr einfachen Techniken durchgeführt werden. Kombinieren der beiden Ansätze: Schritt Nr.1 ​​Identifizieren Sie den längerfristigen Trend In Abbildung 1 sehen Sie ein Aktiendiagramm mit dem 200-Tage gleitenden Durchschnitt der Schlusskurse aufgetragen. Aus trendtechnischer Sicht können wir einfach sagen, dass, wenn der letzte Schluss über dem aktuellen 200-Tage-Gleit-Durchschnitt liegt, der Trend steigt und umgekehrt. Abbildung 1: Preis mit 200-Tage-gleitendem Durchschnitt Für unsere Zwecke suchen wir hier nicht nach einer Trendmethode, die notwendigerweise tatsächliche Kauf - und Verkaufssignale auslöst. Wir versuchen einfach, die vorherrschende Tendenz festzuhalten. Daher werden wir nun einen zweiten Trendfolger hinzufügen. In Abbildung 2 sehen Sie, dass wir auch die 10-Tage - und 30-Tage-Durchschnitte hinzugefügt haben. Abbildung 2: Preis mit 10-Tage-, 30-Tage - und 200-Tage-Bewegungsdurchschnitten So werden nun unsere Regeln wie folgt: 1. Wenn der 10-Tage-Gleitende über dem 30-Tage-Gleitender Durchschnitt liegt und der letzte Schluß liegt Die 200-Tage gleitenden Durchschnitt, dann bezeichnen wir den aktuellen Trend als up. 2. Wenn der 10-Tage-Gleitender Durchschnitt unter dem 30-Tage-Gleitender Durchschnitt liegt und der letzte Schlusskurs unter dem 200-Tage-Gleit-Durchschnitt liegt, dann wird der aktuelle Trend als Down bezeichnet. (Erfahren Sie, wie die Berechnung einer Metrik, die auf einfache Varianz zu verbessern. Check out Exploring der exponentiell gewichteten Moving Average.) Kombination der beiden Ansätze: Schritt Nr. 2 - Hinzufügen eines Countertrend Indicator Es gibt buchstäblich Dutzende und Dutzende von potenziellen countertrend Indikatoren, die man könnte Wählen Sie zu verwenden. Für unsere Zwecke, da wir kurzfristige Pullbacks innerhalb eines längerfristigen Trends suchen, werden wir etwas ganz einfaches und relativ kurzfristiges nutzen. Dieser Indikator wird einfach als Oszillator bezeichnet. Die Berechnungen sind einfach: A den dreitägigen gleitenden Durchschnitt der Schlusskurse B den 10-tägigen gleitenden Durchschnitt der Schlusskurse Der Oszillator ist einfach (AB) In Abbildung 3 sehen wir das gleiche Kursdiagramm wie in den Abbildungen 1 und 2 mit dem Oszillator unter der Preisaktion aufgetragen. Wenn die zugrunde liegende Sicherheit im Preis schwindet, fällt der Oszillator unter Null und umgekehrt. Abbildung 3: Preis mit 3/10 Oszillator Die beiden Ansätze kombinieren: Schritt Nr. 3 So können nun die beiden bisher beschriebenen Methoden zu einer Methode kombiniert werden. In Abbildung 4 sehen Sie wieder das gleiche Balkendiagramm wie in den vorherigen drei Figuren. Auf dieser zeigen wir die 10-Tage-, 30-Tage - und 200-Tage-Bewegungsdurchschnitte auf dem Kursdiagramm mit dem unten dargestellten Oszillator. Abbildung 4: Auf der Suche nach Oszillator-Umkehrungen nach oben in einem etablierten Aufwärtstrend Was ein Alert-Händler suchen sollte, ist Instanzen, wenn: Der 10-Tage-Gleitende Durchschnitt liegt über dem 30-Tage-Gleitenden Durchschnitt Durchschnittliche heutige Oszillator ist über gestern Oszillator UND Yesterdays Oszillator-Wert war sowohl negativ als auch unterhalb der Oszillator-Wert vor zwei Tagen. Die Fertigstellung dieses Kriterienkatalogs lässt vermuten, dass ein Pullback innerhalb eines längerfristigen Aufwärtstrends abgeschlossen sein könnte und dass die Preise höher eingestellt werden könnten. Die vorgenannten Kriterien stellen ein Szenario dar, in dem der Trend darauf hindeutet, dass die Aktie ihre Aufwärtsbewegung fortsetzen wird, doch wird der Anleger nicht Aktien am höchsten Punkt des Zyklus kaufen. Die Nachteile Es gibt viele potenzielle Einschränkungen mit der Methode in diesem Stück beschrieben assoziiert. In erster Linie ist, dass niemand davon ausgehen, dass die beschriebene Methode konsistente Handelsgewinne generieren wird. Es wird nicht als ein Handelssystem dargestellt, nur als ein Beispiel eines potentiellen Handelssignalerzeugungsverfahrens. Die Methode selbst ist lediglich ein Beispiel für die Kombination von Trend - und Countertrend-Indikatoren zu einem Modell. Und während das Konzept ist völlig solide, ein verantwortlicher Trader müsste jede Methode ausprobieren, bevor Sie es auf dem Markt und riskantes tatsächliches Geld. Darüber hinaus gibt es noch andere extrem wichtige Überlegungen zu berücksichtigen, die weit über die Erzeugung von Eingangssignalen hinausgehen. Andere relevante Fragen zu fragen und zu beantworten, bevor die Verwendung eines Handels-Ansatz sind: Wie werden die Positionen in der Größe Wie viel Prozent der ein Kapital wird riskiert werden Wenn und wo eine Stop-Loss-Order platzieren Wenn Sie einen Gewinn nehmen Die Bottom Line Dies ist nur ein Stichproben von Überlegungen, die ein Händler berücksichtigen muss, bevor er mit dem Handel einer bestimmten Methode beginnt. Nichtsdestoweniger scheint es in der Idee der Kombination von Tendenz - und Gegenströmungsmethoden in dem Bemühen, zu den günstigsten Zeiten zu kaufen und trotzdem an dem Haupttrend des Spiels festzuhalten, einen gewissen Verdienst zu geben. (Der gleitende Durchschnitt ist einfach zu berechnen und, sobald er in einem Diagramm gezeichnet ist, ist ein leistungsstarkes visuelles Trend-Spotting-Tool. Für weitere Informationen finden Sie unter Einfache Moving Averages machen Trends Stand Out.